中东局势波谲云诡。
据最新消息，以色列交通部长米里·雷格夫宣布，以色列准备于8日重新开放该国领空，允许出境航班通行。在此之前，以色列调整民防警戒等级，有条件开放办公场所。
当前全球市场正高度关注霍尔木兹海峡的相关动态。高盛首席石油策略师Daan Struyven在最新的报告中预计，受阻的霍尔木兹海峡原油运输将在未来5天内维持在目前的极低水平，随后在两周内恢复至正常运量的70%，并于四周后实现100%的全面常态化。
以色列宣布：重新开放领空
3月5日，据央视新闻，以色列交通部长米里·雷格夫宣布，以色列准备于8日重新开放该国领空，允许出境航班通行。
雷格夫表示：“经过评估，我们决定从周日（8日）开始开放出境航班，但具体安排将视安全形势发展而定。我们将全天更新最新情况。”
以色列国防军4日晚说，根据本土守备司令部进行的形势评估，决定自5日起更新防御指南，将全国所有地区的活动级别从“必要活动”调整为“有限活动”。
根据最新防御指南，以色列禁止所有教育活动，在满足规定时间内可到达避难场所的条件下，允许最多50人集会和开放办公场所。新防御指南将于5日12时起生效，并持续至7日20时。
以军本土守备司令部2月28日将全国所有地区由“全面活动状态”调整为“必要活动状态”，除必要行业外，禁止教育活动、集会及办公场所运营。
与此同时，以色列的军事行动仍在持续。以色列国防军当地时间5日上午宣布，以色列空军已对德黑兰的伊朗政权目标发动新一轮空袭。
伊朗红新月会表示，截至当地时间5日上午，伊朗境内共有105处民用地点和设施遭到美国和以色列方面的袭击，相关设施均遭到严重损毁。
通报称，自冲突爆发以来，共在伊朗全国636个地点记录1332次袭击，全国174个县受到袭击影响。此外，还有14家医疗和医药机构在袭击中受损。
伊朗：摧毁
据央视新闻，当地时间5日上午，伊朗情报部门表示，该部门与伊斯兰革命卫队近日开展联合行动，对分裂势力武装组织在伊朗西部边境地区的总部和弹药库实施打击。
声明称，有关分裂势力武装组织企图在美国和以色列支持下，利用当前冲突局势，从伊朗西部边境潜入境内，在城市和边境地区实施恐怖袭击。伊朗方面随后开展先发制人的联合行动，伊朗伊斯兰革命卫队导弹部队向这些武装组织据点发射4枚导弹，使其大部分阵地和设施被摧毁。
伊朗方面表示，情报和安全部门将继续加强对边境地区的监控，防范有关武装组织渗透和袭击行动。
同一天，伊朗外长阿拉格齐在其社交账号发文称，伊朗海军护卫舰“迪纳”号此前前往印度访问并参加相关海军活动，舰上约有130名水兵，却在国际水域遭遇毫无预警袭击。
阿拉格齐指责美国在距离伊朗海岸2000英里的海域“犯下暴行”。阿拉格齐还表示：“美国终将为自己开创的这一先例感到刻骨铭心的后悔。”
斯里兰卡外交部长维吉塔·赫拉特4日确认，斯海军已经在被美军袭击的伊朗军舰附近打捞出87具遗体。
斯里兰卡海军发言人布迪卡·桑帕特4日早些时候说，该国海军正在斯以南海域开展对涉事船只的救援行动。截至目前，已救出32人。
高盛逆势唱多
在中东局势动荡的背景下，高盛逆势唱多，其策略团队认为强劲的经济和企业基本面意味着近期的市场回调是买入机会，这背后更有对霍尔木兹海峡流通短期内恢复的乐观预期。
由Peter Oppenheimer领导的高盛策略团队在周三一份报告中写道，尽管风险资产正面临来自中东战争以及AI颠覆性影响所引发担忧的“重大阻力”，但经济基本面的韧性以及企业盈利的强劲增长，意味着此次回调的深度和持续时间都将受到限制。
高盛对全球市场的乐观很大程度上建立在对能源供应链有望快速修复的预期之上。
高盛首席石油策略师Daan Struyven预计，受阻的霍尔木兹海峡原油运输将在未来5天内维持在目前的极低水平，随后在两周内恢复至正常运量的70%，并于四周后实现100%的全面常态化。
高盛对霍尔木兹海峡的流量恢复设定了具体的时间表。该行假设，海峡的石油出口将在额外5天内保持在当前水平（约为正常水平的15%），然后在接下来的两周内逐步恢复到70%，并在四周后达到100%。
在出口受阻的背景下，中东产油国面临严峻的仓储压力。高盛估计，沙特阿拉伯，阿联酋，伊拉克，科威特，卡塔尔和伊朗的可用原油陆上储能共计约6亿桶，而在中断开始前闲置产能仅略超3亿桶。在完全关闭的情况下，这部分闲置产能仅能容纳约23天的“受困”原油。
报告强调，即使海峡出口仅下降85%，产量的实质性削减也会在23天期限到来之前发生。当原油库存水平开始接近存储极限时，生产将被迫逐渐减少。特别是像伊拉克这样存储缓冲较小的国家，将在更早的阶段面临系统拥堵并率先减产。
基于上述判断，高盛将第二季度布伦特原油平均价格预测上调10美元至76美元/桶，并将WTI原油价格预测上调9美元至71美元/桶。
报告指出，上调预测主要基于两个原因：首先，海峡出口受阻将导致经合组织（OECD）的商业库存大幅下降，并在3月份使中东原油产量估计减少2亿桶；其次，挥之不去的地缘政治不确定性将继续支撑风险溢价。
排版：汪云鹏
校对：吕久彪
驰盈策略提示：文章来自网络，不代表本站观点。
